KATILIM-30 ENDEKSİ İLE MAKROEKONOMİK DEĞİŞKENLER ARASINDAKİ İLİŞKİNİN TESPİTİ: ZAMAN SERİLERİ ANALİZİ
[ X ]
Tarih
10-13 EKİM 2018
Yazarlar
Dergi Başlığı
Dergi ISSN
Cilt Başlığı
Yayıncı
Uluslararası Katılımlı 22. FİNANS SEMPOZYUMU
Erişim Hakkı
info:eu-repo/semantics/openAccess
Özet
Bu çalışmada Katılım 30 Endeksi (KTLM30) ile makroekonomik değişkenler arasındaki ilişki tespit edilmeye çalışılmıştır. Bu bağlamda bağımlı değişken olarak Katılım 30 Endeksi ve bağımsız değişkenler olarak da Borsa İstanbul (BIST100), tüketici fiyat endeki (ENF), faiz oranları (FAİZ), sanayi üretim endeksi (SUE), döviz kuru (KUR) ve altın fiyatları (ALTIN) kullanılmıştır. Şubat 2011 ile Nisan 2018 tarihleri aralığındaki 87 dönemden oluşan aylık veriler kullanılarak zaman serileri analizi uygulanmıştır. ADF, PP ve KPSS durağanlık testleri yapılmıştır. En Küçük Kareler Testi ile yapılan regresyon tahmin sonuçlarına göre BIST100 ve SUE değişkenleri KTLM30’u pozitif etkilemesine karşın, ENF ve FAİZ negatif etkilediği sonucuna varılmıştır. KTLM30 Endeksini negatif etkileyen değişkenler arasında en fazla etkinin FAİZ’de, en az etkinin ise ENF’ye ait olduğu belirlenmiştir. Pozitif etkileyen değişkenlerde ise en fazla etkinin SUE’de olduğu tespit edilmiştir.
Açıklama
Anahtar Kelimeler
Katılım 30 Endeksi, Makroekonomik Değişkenler, Zaman Serileri Analizi, Birim Kök Testleri.
Kaynak
Uluslararası Katılımlı 22. FİNANS SEMPOZYUMU-BİLDİRİLER KİTABI
WoS Q Değeri
Scopus Q Değeri
Cilt
Sayı
Künye
Yavuz TÜRKAN, Yunus BAYDAŞ, "Katılım-30 Endeksi İle Makroekonomik Değişkenler Arasındaki İlişkinin Tespiti: Zaman Serileri Analizi", 22. Finans Sempozyumu, Mersin 10-13 Ekim 2018, ss. 685-695.
